Determining Tax Avoidance in Companies: An Empirical Test of Capital Intensity, Leverage, and Tax Haven Utilization in LQ45 Indexed Companies on The Indonesia Stock Exchange in 2022-2024

Abstract

Penghindaran pajak merupakan salah satu persoalan dalam perpajakan perusahaan yang muncul dari perbedaan kepentingan antara perusahaan dan otoritas pajak. Bagi perusahaan, pajak dapat dipandang sebagai komponen biaya yang perlu dikelola untuk menjaga efisiensi keuangan, sedangkan bagi negara penerimaan pajak merupakan sumber penting dalam pembiayaan pembangunan. Kondisi tersebut dapat mendorong perusahaan menyusun strategi perpajakan dengan memanfaatkan ruang yang tersedia dalam ketentuan perpajakan. Penelitian ini bertujuan menganalisis pengaruh capital intensity, leverage, dan pemanfaatan tax haven terhadap tax avoidance pada perusahaan yang tergabung dalam indeks LQ45 di Bursa Efek Indonesia selama periode 2022–2024. Penelitian menggunakan pendekatan kuantitatif dengan desain deskriptif asosiatif. Dari total 58 perusahaan dalam populasi, sebanyak 38 perusahaan ditetapkan sebagai sampel berdasarkan kriteria purposive sampling. Pengujian hipotesis dilakukan menggunakan regresi data panel dengan bantuan perangkat lunak EViews 14. Hasil analisis menunjukkan bahwa capital intensity dan leverage secara parsial berpengaruh signifikan terhadap tax avoidance. Sebaliknya, pemanfaatan tax haven tidak menunjukkan pengaruh yang signifikan secara individual. Meskipun demikian, ketika diuji secara simultan, capital intensity, leverage, dan tax haven terbukti secara bersama-sama berpengaruh signifikan terhadap tax avoidance. Hasil tersebut menunjukkan bahwa keputusan perusahaan dalam mengalokasikan investasi pada aset tetap serta menentukan sumber pendanaan berbasis utang memiliki keterkaitan dengan praktik penghindaran pajak. Sementara itu, keberadaan entitas perusahaan pada yurisdiksi tax haven tidak secara otomatis menunjukkan adanya praktik tax avoidance. Oleh karena itu, pemanfaatan tax haven perlu dipahami bersama dengan kondisi keuangan dan tata kelola perusahaan lainnya dalam mengidentifikasi praktik penghindaran pajak.